가상자산과 전통 금융의 경계가 무너진다: 바이낸스의 공격적 확장과 AI 혁명 > K-wave Trends

Binance's onlangs geïntroduceerde eeuwigdurende futures-product met Samsung Electronics, SK Hynix en Hyundai Motor Company als onderliggende activa veroorzaakt grote opschudding op de bestaande financiële markten. Gebruikers kunnen nu 24 uur per dag investeren in de aandelenkoersbewegingen van grote Koreaanse bedrijven door tot 20x een hefboomwerking te creëren met behulp van Tether (USDT) zonder daadwerkelijke aandelen te bezitten. Dit is een methode die de geografische en tijdsbeperkingen van bestaande beurzen en institutionele financiële instellingen volledig overwint. Binance heeft al Amerikaanse aandelen- en ETF-handelsdiensten geïntroduceerd en plant in de toekomst ook een tokenized effectendienst, 'bStocks', waarmee effectief zijn ambitie wordt onthuld om te evolueren naar een 'mondiaal alles-in-één financieel platform'. Door deze acties vervagen de grenzen tussen virtuele activa en traditionele financiering, waardoor beleggers nieuwe kansen krijgen en een omgeving ontstaat waarin zij worden blootgesteld aan risicovolle derivaten.

Er is echter aanhoudende controverse over het conflict met de binnenlandse wettelijke voorschriften met betrekking tot de lancering van deze agressieve producten. De juridische gemeenschap en de financiële autoriteiten besteden aandacht aan het feit dat de producten van Binance feitelijk worden geëxploiteerd zonder goedkeuring van binnenlandse financiële investeringsbedrijven, ook al zijn het aan aandelen gekoppelde derivaten. Als het wordt geclassificeerd als een derivaat onder de Capital Markets Act, kan er controverse over de illegaliteit ontstaan ​​als gevolg van ongeoorloofde handel. Binance kan beweren dat dit een onafhankelijk virtueel activaproduct is, maar het precedent van het Hooggerechtshof houdt in dat regelgeving kan worden toegepast, zelfs als transacties via overzeese beurzen plaatsvinden, als deze de binnenlandse markt en investeerders beïnvloeden. De financiële autoriteiten tonen ook een voorzichtige maar waarschuwende houding en zeggen dat zij zullen beoordelen of er al dan niet moet worden gereguleerd op basis van de activiteiten en marketing die gericht zijn op binnenlandse burgers, en niet op basis van het type product.

Ondertussen voert Binance, afgezien van externe expansie, intern enorme organisatorische innovaties uit. Terwijl technologiebedrijven over de hele wereld zich concentreerden op het verlagen van de kosten en het terugdringen van de mankracht als gevolg van de introductie van AI, koos Binance ervoor om frontaal aan de slag te gaan door 20% van de nieuwe medewerkers toe te wijzen aan AI-gerelateerde functies en de investeringen in talent uit te breiden. Dit is een resultaat dat de managementfilosofie weerspiegelt om AI niet te gebruiken als middel om mensen te vervangen, maar als een hulpmiddel om de arbeidsproductiviteit van werknemers te maximaliseren. Binance heeft zijn eigen AI-tools zoals ‘SAFUGPT’, ‘Hexa’ en ‘Clawbot’ diep in de workflow van het bedrijf geïmplanteerd, waardoor repetitieve taken worden geautomatiseerd en een omgeving wordt gecreëerd waarin werknemers zich kunnen concentreren op beslissingen op een hoger niveau. Deze strategie doorbreekt het algemene geloof in de sector dat de adoptie van technologie leidt tot baanonzekerheid, en presenteert een nieuw werkgelegenheidsmodel genaamd ‘AI-gebruikende organisatie’.

De AI-innovatie van Binance gaat verder dan de simpele introductie van tools en leidt tot systematisch onderwijs en het opzetten van bestuur. Alleen al dit jaar hebben we 28 keer 8 soorten AI-trainingen gegeven en een hoge medewerkersparticipatie van 87% bereikt, wat duidelijk onze vastberadenheid aantoont om AI-mogelijkheden in het hele bedrijf te internaliseren. Daarnaast is het opmerkelijk dat we de internationale standaard ‘ISO/IEC 42001’-certificering hebben verworven om ethische risico’s en gegevensbeveiligingsproblemen op te lossen die zich kunnen voordoen tijdens het proces van de introductie van AI. Het is een strategie om twee vliegen in één klap te slaan: technologische innovatie en veiligheid, door de gegevensbescherming en het menselijk toezicht te versterken via een 'privacy by design'-aanpak. Dit bewijst hoe proactief Binance is in het reageren op ethische kwesties op het gebied van AI waarmee technologiebedrijven worden geconfronteerd.

In tegenstelling tot deze veranderingen in Binance heeft de binnenlandse markt voor digitale activa onlangs een ongebruikelijke situatie ervaren die het fenomeen ‘reverse kimchi premium’ wordt genoemd. Dit fenomeen, waarbij de prijs van Bitcoin wordt verhandeld tegen een prijs die miljoenen gewonnen lager is dan die op buitenlandse beurzen, suggereert dat de liquiditeit op de markt voor digitale activa afneemt naarmate het sentiment van binnenlandse beleggers verschuift naar bloeiende aandelenmarkten zoals KOSPI. Het toenemende aantal beleggers dat de binnenlandse markt verlaat, waar de institutionele onzekerheid nog niet is opgelost, en het verplaatsen van fondsen naar buitenlandse beurzen, doet zorgen rijzen over de verzwakkende concurrentiekracht van het binnenlandse virtuele activa-ecosysteem. Als urgente regelgeving niet wordt versoepeld, zoals het toestaan ​​van bedrijven om te investeren in virtuele activa en het institutionaliseren van stablecoins, bestaat er een groot risico dat de binnenlandse markt verder wordt uitgesloten van de stroom van mondiale financiële innovatie.